변액보험을 선택할 때 중요하게 생각하는 부분이 펀드 수익률이다. 수익률은 꼼꼼하게 비교하지 않으면 왜곡된 투자의사 결정을 초래할 수 있으므로 주의해야 한다.
변액보험 펀드 수익률은 생명보험협회나 각 보험사 홈페이지를 통해 체크할 수 있다. 공시되는 수익률은 원금 대비 수익률이 아니라 위험보험료와 부가보험료가 제외된 실제 투자금액 대비 수익률이다.
◇수익률, 장기관점에서 비교= 변액보험 수익률은 펀드와 마찬가지로 주식시장에 큰 영향을 받는다. 요즘처럼 주식시황이 좋을 때는 높은 수익률을 얻겠지만 작년처럼 좋지 않을 때는 큰 손해를 감수해야 한다.
특히 변액보험은 통상 10년 이상 유지해야 하는 장기상품인 점을 감안, 장기적으로 안정적인 수익률을 내는 것이 중요하다.
◇펀드유형별로 수익률 비교= 변액보험은 펀드유형에 따라 주식간 투자비율이 다르다. 주식편입비율이 0%인 채권형 펀드에서부터 채권혼합형, 주식혼합형 등 주식편입비율이 천차만별이다. 주식 투자대상에 따라서도 일반주식형, 인덱스주식형, 배당주주식형, 그로스주식형 등 매우 다양하다.
이 시각 인기 뉴스
계약자는 먼저 자신의 투자성향에 따라 주식편입비율을 정한 후 보험사 간에 편입비율이 같은 상품의 수익률을 비교해봐야 한다.
김유경 삼성생명 특별계정기획부장은 "주식혼합형 펀드는 주식시장 상황에 따라 수익률 변화가 크므로 본인의 투자성향에 따라 미리 주식편입비율을 정해놓아야 한다"며 "이후 주식편입비율 30%를 선택했다면 30%인 펀드끼리, 50%를 선택했다면 50%인 펀드끼리 각 회사별로 비교해봐야 한다"고 강조했다.
주식시장이 좋을 땐 채권형 펀드보다는 주식형 펀드가, 주식시장이 좋지 않을 때는 채권형 펀드가 더 높은 수익률을 거둘 수 있는 점도 염두에 둬야 한다.
◇변액보험과 적립식 펀드간 수익률 비교 곤란= 변액보험과 적립식 펀드는 큰 차이가 있다. 변액보험은 보험기간 내 사망하게 되면 보험금을 받을 수 있고 사망시까지 연금을 받을 수도 있는 보험상품이다. 반면 적립식 펀드는 말 그대로 투자상품이다.
수수료 부과방식도 변액보험은 가입 초기에 사업비를 뗀 뒤 나머지 금액이 투자되는 형태인 반면 펀드는 투자에 따른 평가액을 기준으로 수수료가 계산된다. 변액보험과 적립식 펀드간 수익률을 단순 비교하는 것은 무리가 있다는 얘기다.
운용실적에 따라 환급금이 달라진다는 점을 제외하면 두 상품은 다른 부분이 더 많을 수도 있다.