씨티그룹, 유례없는 대책의 의미는?

(종합)매각대신 독자생존…3060억불 자산보증에 200억불 추가 지원

미국 연방정부가 23일(현지시간) 생존의 기로에 놓인 씨티 그룹에 200억달러의 자금을 긴급 투입하는 한편 3060억달러에 달하는 자산을 보증하는 씨티 구제안을 내놓았다.

미 재무부, 연방준비제도이사회(FRB), 연방예금보호공사(FDIC), 씨티그룹 (0원 %) 등 4자는 이날 마라톤 회의끝에 이같이 사상 유례없는 지원책에 합의했다.

재무부는 기존 7000억 구제금융중 200억달러를 추가 투입하는 대신 씨티그룹 우선주를 취득한다. 재무부는 지난달 금융업계에 대한 긴급 구제금융을 실시하는 과정에서 씨티그룹에 이미 250억달러의 자금을 투입했다.
재무부는 이번에 매입하는 우선주에 대해 지난달 구제금융자금 지원때보다도 높은 8%의 배당률을 적용받기로 했다.

또 씨티그룹은 미국 정부가 보증하는 부실 자산에서 1차로 발생하는 290억달러 가량의 손실을 떠안기로 했다. 이를 넘어서는 추가 손실은 재무부, FDIC, FRB가 책임지기로 했다. 재무부가 50억달러, FDIC가 100억달러 규모이며 나머지는 FRB가 맡는다. 손실이 늘어날 경우 씨티그룹도 추가분을 어느 정도 더 부담키로 했다.

이번 정부 지원 과정에서 씨티그룹의 현 경영진에 대한 개편은 않기로 했다. 그러나 은행 경영진들에 대한 보수는 제한하도록 합의했다. 그리고 씨티그룹은 FDIC가 주택 보유자들의 차압을 방지하기 위해 시행하고 있는 모기지대출조건 수정 프로그램에도 참여해야 한다.

대책회의는 일요일 임에도 자정 무렵까지 지속돼 이날 상황이 얼마나 긴박했는지를 말해준다. 이전 메릴린치 구제책 논의 등과 같이 월요일 개장하는 시장의 충격을 덜기 위해 고심한 흔적이 역력하다. 지난주 씨티그룹의 주가가 60%나 빠지는 등 위기가 고조되면서 정부 지원이 조금이라도 늦어질 경우 자칫하면 베어스턴스나 리먼브러더스처럼 파국을 맞이할 가능성을 배제할 수 없었기 때문이다.

씨티그룹은 현재 106개국에서 영업을 하고 있고, 2억명의 고객과 2조달러 이상의 자산을 보유하고 있다. 리먼브러더스나 베어스턴스와는 규모부터가 다르다. 이런 씨티그룹이 파산할 경우 전세계 금융시장은 괴멸적 타격을 면치 못할 것으로 우려됐다.


결국 누구도 예상치 못한 3060억달러에 달하는 자산 보증 등 강도 높은 지원책이 나온 것은 씨티그룹 부실화가 금융시장에 미칠 영향을 최소화하기 위한 고육책이다.

이처럼 "너무 커 죽일 수 없다"는 '대마불사'의 신화가 씨티그룹에도 적용되면서 납세자들의 부담은 더욱 늘어나게 됐다.

기대를 모았던 부실 자산 청산을 위한 배드뱅크 설립 조치는 나오지 않았다. 이에 따라 씨티그룹 해법은 매각 또는 인수, 합병(M&A)보다는 독자 생존 쪽으로 가닥을 잡은 것으로 보인다.